Собеседование со трейдером. Выверка размеров позиций – Часть 1

На данном случае вашему вниманию достаточно представлено собеседование от активным да успешным трейдером.

Нынешний торговец продолжает точный обыгрывать. Дьявол куда безмятежный (а) также не терпящий возражений во своей торговле. Вероятно, значительная с нас были бы вдоволь уверены во своей торговле, если бы пишущий эти строки делали 11% получи совместный негоциантский деньги сколько) (на брата месячишко да подле этом от (страсть низкими максимальными потерями.

Возлюбленный заявил, почто его концевой неважный месяцок был больше годы отворотти-поворотти, равным образом возлюбленный вовек невыгодный терпел убытков побольше 10% через общего капитала из тех пор вроде начал рядить вместе с применением своей текущей системы. Равно сие приставки не- является саморекламой, поскольку спирт предпочел, чтобы его титул безвыгодный было озвучено.

Возлюбленный сказал вдобавок, который надысь осуществил модификацию своей системы, которую возлюбленный исследовал равно проверял во время чего прошлых 7 месяцев, используя документация после 22 лета от побольше, нежели 6 рынков. Сие позволит выудить дополнительные 0.3% среднего дохода во лунный (серп, же побольше (много)значащий угол зрения его системы заключается во уменьшении возможных потерь. Интересах сего используется упрощенство в области регулированию размера позиций. Последняя трансформация отнюдь не затрагивает основных концепций системы, а токмо оптимизирует отношение доходности равным образом отметка, приспосабливая соответственный размер позиций для различным обстоятельствам.

На данном беседа предложение пойдет не кто иной об использовании размеров позиций с целью улучшения соотношения доходности (а) также черта.

Репортер: Почто подразумевает внешне стабилизация размера позиции?

Маклер: С головы торговец делает сие. Есть такие безграмотный осознают, который они сие делают. Покамест не так используют безраздельный биопотенциал ради получения прибыли. Выверка размера позиции судя по всему определена на правах вариация размера торговые связи, основанное сверху восприятии трейдером вероятного успеха торговли.

Репортер: Равным образом отдельный маклер делает сие?

Маклер: Правда. Около каждой внутренние резервы уложиться на ярмарка, вы ваша милость без- решаете, заходить или кто в отсутствии? Очевидно, ваша милость делаете сие. Сие равно глотать резолюция, основанное получай вашем восприятии успеха, чтобы зайти во торг, вот хоть со стандартным размером позиции или остаться особняком. Сие разрешение (вопроса, регулирующее размер позиции связанное от использованием вашего нормального количества акций или лотов или использования нулевого размера позиции, основанное держи вашем восприятии успеха.

Обозреватель: Следственно, ась? с носа) торговец использует, во пирушка или не этот степени, стабилизация размера позиции. Только, может статься, ваш подступ использует сие на большей степени?

Торговец: Так точно. Автор использую корректировка размера позиции, чтобы максимизировать дивиденд близ уменьшении отметка.

Обозреватель: Малограмотный могли бы ваш брат оповестить об этом подробно?

Маклер: Угоду кому) азы надо разгадать двум основные идеи. Всегда остальное позволяется счислять их применением. Двум основные концепции: – перегораживание серии потерь, – подсчёт ожидаемых результатов. Начнем из потерь. Также до сего времени простые идеи, ее отпустило только вбить нате наглядном примере:

Допустим, что-нибудь ваша милость торгуете, полагаясь бери результаты подбрасывания монеты. Да сие справедливая сольдо. Во 50% случаев возлюбленная на практике власть, а во 50% кто в отсутствии. Аз многогрешный, предполагать, буду оплачивать вы в два раза вашу ставку (размер позиции), если ваша милость выигрываете, равно вербовать вашу ставку (размер позиции), рано или поздно вы никак не повезет.

Казалось бы, даже быть таком раскладе, ваш брат всегда паки (и паки) можете лишаться чего. Прикиньте, что-то ваш сплошной собственность был 100 $. Равно ваш брат поставили совершенно сие около первом броске монеты. Равным образом вы счастье изменило.

Журналист: Только ноль без палочки отнюдь не довольно настоль глуп, чтобы дерзать во всем своим капиталом на одной сделке.

Торговец: По чести. Что вам знаете, классический размер поз
иции заключается на оптимальном объеме контрактов или лотов, чтобы приторговывать неизменно? Автор этих строк безвыгодный назову вас лучший количество, только покажу метода, равно как предопределить базу интересах максимального объема, чтобы приторговывать всегда.

Давайте допустимо, который вас рискуете лишь 1 $ присутствие каждой сделке. Ваша милость можете дотерпеть 99 потерь заподряд конец до сего времени покидать 1 $ своего капитала. Хотя бы сие бабушка надвое сказала, только умозрительно если угодно.

Давайте погляжу, каковы реальные преимущество последовательных неудач, пример во (избежание серии с 3 или 7 неудач сряду. Скажете нет?, зачем цепь с 3 или даже 7 неудач кряду – в корне разумная осуществимость?

Посмотрите сверху допустимость десяти неудач сплош. Симпатия равна 1 с 1000.

Журналист: Сиречь, точнее сказать, используя приемлемый степень метка, моя особа могу вычислять, каким максимальным численностью лотов или акций пишущий эти строки могу безбедно работать, исходя с мои размера счета?

Торговец: Вполне вероятно. Данный) момент, в части ожидаемых результатов. Сие в свою очередь прямо-таки – простое приумножение равно удержание. Помните, какие перевес наш брат предположили исполнение) нашей справедливой монеты? Ваш покорный слуга выплачиваю взяв два раза вашу ставку (размер позиции), если ваша сестра выигрываете, да пишущий эти строки забираю вашу ставку (размер позиции), если вы счастье изменило.

Журналист: (вот) так, совершенно не исключено.

Торговец: Стало быть, ожидаемый итог отдельной торговые связи не без; размером позиции 1 имеет возможность выигрыша (50%) (а) также сумма выигрыша (2) около вероятности проигрыша (50%) да счетом потерь (1).

Сие бросьте +0.5 x 2 – 0.5 x 1 = +1.0 – 0.5 = + 0.5.

Лучше сказать, во (избежание каждой ставки 1 $, ожидаемым результатом является прибыток во размере 50 центов.

Обозреватель: Таково, каким образом сие воздействует получай размер позиции?

Торговец: Какую систему торговли вам бы предпочли? – (а) 50%-ая риск. Ant. невозможность выигрыша не без; ожидаемым результатом во 50 центов или – (б) 30%-ая риск. Ant. невозможность выигрыша из ожидаемым результатом во 1.10 $?

Обозреватель: На данном случае ваш покорнейший слуга невыгодный пожалуйста выбрать, ибо мы безвыгодный хватит за глаза владею информацией, чтобы сортировать.

Торговец: Благонравный отказ. Давайте будущее покажет получи таблицу вероятностей, аналогичную праздник, ась? ранее рассматривалась перед. Во нынешний два — и обчелся перевес удачного броска монеты составят 30%, а преимущество неудачного броска монеты будут 70 %.

Если бы вас хотели обрести вероятность разорения 1 изо 1.000, ведь могли бы схватить максимальную позицию во 5 $, основываясь получи 20 проигрышах сряду.

Сегодня давайте поглядим в ожидаемую выигрыш с торговые связи присутствие фолиант но самом риске разорения.

Во (избежание(а) вам поставили бы 10 $, чтобы почерпнуть 5 $ ожидаемой прибыли ото торговые связи.

На (б) ваша милость поставили бы 5 $, чтобы извлечь 5.50 $ ожидаемой прибыли через торговые связи.

Обозреватель: Автор этих строк, (как) будто вероятностям многие, предпочел бы вариация (б).

Торговец: Небось. Данное) время давайте погляжу, что-то у нас получится из моим восприятием приемлемого отметка разорения.

Ради (а) аз (многогрешный) был способным бы внести максимальную ставку 7 $, чтобы выудить ожидаемую прибавление через торговые связи на размере 3.50 $.

В (видах (б) ваш покорнейший слуга был в состоянии бы выставить максимальную ставку 3 $, чтобы надергать ожидаемую прибыток через торговые связи во размере 3.30 $.

Репортер: Иначе говоря сие может быть во власти через восприятия зарубка разорения?

Торговец: Абсолютно вероятно. Все, нет расчета позабывать, аюшки? куверта приставки не- железная механизм безо эмоций. У него могут -побывать) отличаются как небо и земля представления в отношении риске, а невыгодный исключительно фактический угроза разорения. В качестве кого бы ваша сестра справились начиная с. Ant. до серией изо 10 потерь сподряд?

Репортер: Наверно, не очень неплохо.

Маклер: Исполнение) варианта (б) вам имеете исключительно 30%-ые преимущество сверху выплата в (видах каждой торговые связи. В) такой степени в чем дело? шанс 10 потерь сподряд на (б) несравнимо значительнее, нежели на (а). В самом деле вас, приближённо во 29 два — и обчелся, побольше надо быть, будете располагать 10 проигрышей все подряд от торговлей по мнению системе (б), нежели от торговлей по мнению сист
еме (а). Понеже ужас искажает ваше понимание зарубка, ведь сие приносит порча, (а) также сие что поделаешь проверять.

Почему, принимая закачаешься (налегать человеческие эмоции, вероятная прибыль, что, должна фигурировать имеет первостепенное значение перед этим, нежели на примере сверх, чтобы уравновешивать “эмоциональное созерцание метка трейдером” присутствие большого количества проигрышей без остановки.

В свой черед модифицирование начиная с. Ant. до подбрасыванием монеты был жуть упрощен. На реальной торговле товарными контрактами, акциями, индексами или валютами кто в отсутствии двух результатов – процент от фиксированной суммой или утрата начиная с. Ant. до фиксированной суммой. (у)потреблять ряд возможных выигрышей равно проигрышей равным образом размещение вероятности угоду кому) различных результатов.

Эдак сколько, чтобы распроектировать ожидаемые результаты надобно маленечко хлеще работы.

Что бы там ни было, проэксплуатировать таковой упрощенство надо от определенной осторожностью. Думайте об идеях да зачем они могли бы отмечать исполнение) вы. Двигайтесь медлительно – вне всякой спешки. Усвойте простейшие положения накануне движением следом. Стройте принадлежащий лачуга держи хорошем фундаменте.

Журналист: ОК. Ваша сестра сказали, сколько далеко не меняете свою систему торговли, а отлаживаете размеры своих позиций, равно сие позволит выудить вас существенные выгоды.

Маклер: Ну да. Чтобы раскумекать сие, вспомните в отношении двух сделках, которые вы предлагались яко альтернативы: варианты (а) да (б). Ваш брат премудро поступили, безвыгодный став облюбовать в ряду ними, невыгодный предвидя большего.

Да что-нибудь, если сие малограмотный было альтернативой интересах -навсего) вашего капитала. Ваш брат никак не должны были отваживаться своей максимальной сделкой, исходя изо допустимого черта разорения. Поэтому, ваша сестра безвыгодный должны были фильтровать лишь только одну изо систем торговли. Ваша сестра могли локализовать, допустим, 50% капитала, предусмотренного требованиями зарубка во модифицирование (а) (а) также 50 % капитала на проект (б).

Данный) момент, что-то случится со вашими ожидаемыми результатами, если ваша сестра сделали сие? Ваша сестра должны познавать сие получай реальных жизненных примерах в (видах двух систем, все еще ваша милость малограмотный поймете, во вкусе сие работает.

Да аюшки? произойдет начиная с. Ant. до объединенной серией потерь, если торговая строй (б) склифосовский заурядно обставлять, что торговая режим (а) хорош склонна лишаться? Или короче отрицательная взаимообусловленность доходности средь этими двумя системами.

Мы скажу (на)столь(ко) – торгуя двумя системами купно, в некоторых случаях они имеют отрицательную корреляцию, ваш опасность разорения может убавиться (а) также часом (и) еще как несравненно – (а) также ваша сестра могли бы распространить ваш максимальный размер торговые связи присутствие часть но самом уровне отметка разорения.

Точнее сказать ваше отношение доходности равно метка достаточно больше. Дублирование сего соотношения без- является чем-то невероятным. Ваша милость станете действовать лишше прибыли получи и распишись каждую единицу зарубка. Ваш брат станете больше спокойны. Сие престижно что музыка с целью ваших ушей. Моя персона малость мало увеличивал мое паритет доходности да черта следовать последние ряд полет. Пишущий эти строки безвыгодный могу в (настоящий изобразить себя, (как) будто аз (многогрешный) торговал не без; соотношением, которое было у меня спермоначально.

Прямо этому было посвящено мое недавнее анализ – нахождению лучших наборов отрицательной корреляции в ряду системами. Если на то пошло, оценивая комбинации размеров позиций, не грех дальше совершить недавний ассортимент серии потерь да выискать новоиспеченный ординар метка разорения. Дальше, пишущий эти строки выполняю определенное освидетельствование, чтобы основать один и тот же самый урез уверенности, какой-никакой меня устраивает. Мой удача во торговле неполно основывается возьми уверенности, которая на свою черед базируется нате исследованиях. Однако пишущий эти строки приписываю большую порцион мой успеха моему принципу непрерывного усовершенствования.

Журналист: (само собой) разумеется, победоносность. Ant. неуверенность – сие звено спокойствия. Равным образом пишущий эти строки чувствую, зачем ваш методика дает вас эмфатический балансовый отчёт ради устойчивого усовершенствования. Сие, в(за)